FP2級の過去問
2022年9月
実技 問5

つみたてNISAは頻出論点です。

しかしつみたてNISAは２０２４年から新NISAへ改正予定なので、今後出題される回数は減るのではないかと予想されます。

新NISA制度の施行以降で受験をされる場合は、この項目は必要ないでしょう。

（ア）

不適切　✕

つみたてNISAで購入できる金額（非課税投資枠）は年間４０万円です。

しかし非課税投資枠に未使用分があったとしても、翌年以降に繰越すことはできません。

（イ）　

不適切　✕

つみたてNISAの投資対象は、長期・分散・積立に適している一定の公募等株式投資信託とETFに限定されています。

毎月分配型は対象外です。

NISAよりも投資対象商品は少なくなっています。

（ウ）

適切　〇

つみたてNISAは投資から得られる分配金や譲渡益が、最長２０年非課税となります。

（エ）

適切　〇

元本払戻金（特別分配金）とは、収益分配金のうち課税されない分配金のことを指します。

＜例＞

個別元本　　　　１１００円

分配金　　　　　　２００円

分配前基準価額　１２００円

であったとき、分配金のうち１００円は元本が戻ってきただけなので非課税となり、残りの１００円は収益となるので課税されます。

（この場合、次の基準価額となるのは、１０００円です。）

元本払戻金は上述した通り、元々非課税なので、つみたてNISAの非課税メリットは関係ありません。

つみたてNISAのポイントは、以下のとおりです。

・年間４０万円までが非課税投資枠であり、未満であっても翌年に繰り越すことができません。（ア：誤り）

・対象商品は、収益分配金の支払い頻度が一か月以下でないものです。（イ：誤り）

・非課税となる期間は最長２０年です。（ウ：正しい）

・元本払戻金はそもそも非課税ですので、つみたてNISAの非課税メリットを享受できません。（エ：正しい）

つみたてNISAに関する基本的な問題です。